一、碳配額交易機(jī)制下減排決策的本量利模型
碳配額交易機(jī)制下減排決策的本量利分析，是在將減排成本按照成本性態(tài)的標(biāo)準(zhǔn)分為固定成本和變動(dòng)成本兩類（混合成本經(jīng)分解后分別歸入兩類之中）的基礎(chǔ)上，分析減排成本、作業(yè)量和減排利潤(rùn)三者間的數(shù)量依存關(guān)系，并進(jìn)行預(yù)測(cè)和決策的會(huì)計(jì)方法。
1.減排成本。廣義的減排成本泛指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中發(fā)生的所有與減排活動(dòng)相關(guān)的費(fèi)用和支出；狹義的減排成本專指在特定的減排決策中，為減少碳排放而使用與環(huán)保有關(guān)的新設(shè)施、新設(shè)備，或采用環(huán)保新工藝、新技術(shù)而增加的成本。本文主要從管理會(huì)計(jì)的角度分析狹義的減排成本，根據(jù)其成本性態(tài)的不同分為固定減排成本和變動(dòng)減排成本。固定減排成本是指做出減排決策后，每期新增的固定成本，如新增減排設(shè)施設(shè)備的折舊費(fèi)用、固定的維護(hù)運(yùn)行和管理費(fèi)用等；變動(dòng)減排成本是指做出減排決策后，與作業(yè)量增減同步變化的減排成本，如新增減排設(shè)施設(shè)備的機(jī)物料消耗、與減排有關(guān)的變動(dòng)人工成本等。
2.減排收入。廣義的減排收入泛指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中通過(guò)減排活動(dòng)而產(chǎn)生的各種直接或間接的收入；狹義的減排收入專指在碳排放權(quán)交易的背景下，由于特定的減排決策使實(shí)際碳排放量減少，從而節(jié)約的碳排放權(quán)成本。本文主要從管理會(huì)計(jì)的角度分析狹義的減排收入，碳配額交易的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)是將企業(yè)環(huán)境污染的外部成本，用總量控制和配額交易機(jī)制轉(zhuǎn)化為企業(yè)的內(nèi)部成本。在財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)領(lǐng)域，碳排放權(quán)成本通常視為排放成本的一部分，但從減排決策的角度來(lái)看，應(yīng)嚴(yán)格區(qū)分排放成本和減排成本，由于碳排放量減少而節(jié)約的碳排放權(quán)成本，在減排決策時(shí)應(yīng)該歸屬于減排決策帶來(lái)的收入，其收入的具體測(cè)算，一方面取決于減排后單位作業(yè)量所能節(jié)約的碳排放量，一方面取決于碳排放權(quán)的市場(chǎng)價(jià)格。
3.減排利潤(rùn)。在做出的特定的減排決策前，需要衡量減排行為和措施能否產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)效益，或者減排行為對(duì)利潤(rùn)的影響。減排利潤(rùn)的主要因素是減排收入和減排成本，可以用公式（1）表示。在公式（1）中，P為特定的減排決策在一定經(jīng)營(yíng)期間內(nèi)所能產(chǎn)生的減排利潤(rùn)，m
0
和m
1
分別為做出減排決策前后單位生產(chǎn)量的碳排放量，p為碳排放權(quán)的市場(chǎng)價(jià)格，b和a 分別為變動(dòng)減排成本和固定減排成本，x代表作業(yè)量，它是導(dǎo)致成本和收入發(fā)生變化的主要因素。將（1）式作進(jìn)一步簡(jiǎn)化，令M為減排決策后單位產(chǎn)量所能實(shí)現(xiàn)的碳減排量（M＝m
1
－m
0
），可得到公式（2）。公式（2）是排放權(quán)交易機(jī)制下特定減排決策的本量利分析基本公式，其中（Mp－b）是公式的核心要素，是減排行為的單位邊際貢獻(xiàn)。通過(guò)（2）式，可以清楚地看出減排成本、作業(yè)量和減排利潤(rùn)三者之間的數(shù)量關(guān)系。公式中共涉及6個(gè)變量，即減排利潤(rùn)、作業(yè)量、排放權(quán)價(jià)格、單位產(chǎn)量的減排量、減排的固定成本和變動(dòng)成本，如果其中的5個(gè)變量被賦予了確定的數(shù)值，其他變量的值也就可以確定，這種數(shù)量關(guān)系及分析方法對(duì)于排放權(quán)交易機(jī)制下的企業(yè)減排決策具有一定的參考價(jià)值。
P=(m
1
－m
0
)px－(bx+a)?。?）P=(Mp－b)x－a（2）
二、減排決策的盈虧臨界點(diǎn)與保利點(diǎn)分析
例如，A企業(yè)生產(chǎn)某種單一產(chǎn)品，在現(xiàn)有的生產(chǎn)條件下，單位產(chǎn)品的碳排放量為0.5t/件，碳排放權(quán)的市場(chǎng)價(jià)格為60元/t。企業(yè)目前可以引進(jìn)環(huán)保設(shè)備并更新現(xiàn)有的工藝水平，經(jīng)測(cè)算發(fā)現(xiàn)，更新改造后單位產(chǎn)品的碳排放量可降低至0.2t/件，單位產(chǎn)量的變動(dòng)減排成本為6元/件，需新增年減排固定成本5萬(wàn)元。此外，為體現(xiàn)企業(yè)履行環(huán)境責(zé)任、促進(jìn)環(huán)境保護(hù)的良好形象，企業(yè)減排決策的目標(biāo)減排利潤(rùn)為－30000至10000元。
結(jié)合A企業(yè)的情況，首先進(jìn)行盈虧臨界點(diǎn)分析。減排決策中的盈虧臨界點(diǎn)，也稱為保本點(diǎn)，是指減排總收入和減排成本正好相等時(shí)的生產(chǎn)量，即減排利潤(rùn)為零時(shí)的生產(chǎn)量。盈虧臨界點(diǎn)對(duì)于企業(yè)減排決策而言是非常有用的信息，它可以作為分析判斷減排措施或行動(dòng)是否可以創(chuàng)造經(jīng)濟(jì)效益的依據(jù)。如果企業(yè)未來(lái)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模超過(guò)減排盈虧臨界點(diǎn)，則企業(yè)的減排決策是有利可圖的，而如果未來(lái)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模小于減排盈虧臨界點(diǎn)，則減排決策會(huì)使企業(yè)遭受經(jīng)濟(jì)上的損失。根據(jù)A企業(yè)的資料，令P為零，計(jì)算減排決策后的減排盈虧臨界點(diǎn)：
x=(P+a)/(Mp－b)=50000/(0.3×60－6)=4167
根據(jù)計(jì)算結(jié)果分析，該企業(yè)做出減排決策后，未來(lái)特定期間內(nèi)的產(chǎn)量至少要達(dá)到4167件，才能確保引進(jìn)環(huán)保設(shè)備和更新工藝技術(shù)能夠?yàn)槠髽I(yè)創(chuàng)造收益。當(dāng)然，從促進(jìn)環(huán)境保護(hù)的角度來(lái)看，企業(yè)采取減排的行動(dòng)不一定單純以經(jīng)濟(jì)效益最大化為目標(biāo)，同時(shí)也會(huì)有生態(tài)和社會(huì)效益等其他方面的考慮，而且減排收入也不一定局限于碳排放權(quán)成本的節(jié)約等顯性收入。因此，減排決策下的減排盈虧臨界分析只能作為最終決策的參考依據(jù)。
盈虧臨界分析在本量利分析中較多的體現(xiàn)為一種安全分析，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的目的不是為了實(shí)現(xiàn)盈虧平衡，而是為了擷取利潤(rùn)，因此目標(biāo)利潤(rùn)下的本量利分析顯得更為重要。但在減排決策時(shí)，企業(yè)出于履行環(huán)境責(zé)任、實(shí)現(xiàn)環(huán)境保護(hù)的目的，通常意愿在一定程度范圍內(nèi)犧牲經(jīng)濟(jì)代價(jià)來(lái)進(jìn)行節(jié)能減排，此時(shí)減排的目標(biāo)利潤(rùn)可以視情況設(shè)置為負(fù)值。結(jié)合A企業(yè)的情況，目標(biāo)減排利潤(rùn)可以接受的范圍為－30000至10000元。分別計(jì)算減排目標(biāo)利潤(rùn)為－30000元和10000元的保利點(diǎn)：
x= (P+a)/ (Mp－b)= (－30000+50000)/(0.3×60－6)=1667
x= (P+a)/(Mp－b)=(10000+50000)/(0.3×60－6)=5000
根據(jù)計(jì)算結(jié)果分析，該企業(yè)做出減排決策后，未來(lái)特定期間內(nèi)的產(chǎn)量只要達(dá)到1667～5000件的水平，就能確保引進(jìn)環(huán)保設(shè)備和更新工藝技術(shù)帶來(lái)的減排利潤(rùn)或損失在企業(yè)可以接受的范圍之內(nèi)。由于減排決策蘊(yùn)含經(jīng)濟(jì)和環(huán)保多重目標(biāo)的特殊性，使得減排決策中的盈虧臨界點(diǎn)有可能高于保利點(diǎn)，這是減排決策本量利分析的一大特點(diǎn)。
三、各因素對(duì)減排目標(biāo)利潤(rùn)的敏感性分析
當(dāng)企業(yè)減排決策的目標(biāo)利潤(rùn)確定以后，還要根據(jù)企業(yè)的生產(chǎn)能力、目標(biāo)成本和產(chǎn)量等情況進(jìn)行各種分析評(píng)價(jià)，看其是否能夠達(dá)到減排目標(biāo)利潤(rùn)的要求。本量利分析是一種多變量的分析方法。各個(gè)變量對(duì)于分析結(jié)果的影響程度不盡相同。專門(mén)分析各個(gè)變量對(duì)于分析結(jié)果的影響程度的方法之一就是本量利分析結(jié)果的敏感性分析。在減排決策的本量利分析過(guò)程中，如果某個(gè)變量對(duì)于本量利分析結(jié)果的影響程度高，則稱為減排決策對(duì)于該因素的敏感性程度較高；反之亦然。反映敏感性程度高低可以用敏感性系數(shù)作為指標(biāo)，結(jié)合上例，若企業(yè)的保利點(diǎn)為10000元，令Qp、QM、Qx、Qb、Qa分別為碳排放權(quán)價(jià)格、單位減排量、產(chǎn)量、減排變動(dòng)成本和減排固定成本的利潤(rùn)敏感性系數(shù)，計(jì)算公式和結(jié)果如下：
Qp= (ΔP/P)/(Δp/p)=Mpx/P=0.3×60×5000/10000=9
QM=(ΔP/P)/(ΔM/M)=Mpx/P=0.3×60×5000/10000=9
Qx=(ΔP/P)/(Δx/x)=(Mp－b)x/P=(0.3×60－6)×5000/10000=6
Qb=－(ΔP/P)/(Δb/b)=bx/P=－6×5000/10000=－3
Qa=－(ΔP/P)/(Δa/a)=a/P=－50000/10000=－5
根據(jù)上述計(jì)算結(jié)果，各因素對(duì)減排利潤(rùn)的敏感程度的次序?yàn)閜、M、x、a、b。其中碳排放權(quán)價(jià)格和單位減排量的敏感性系數(shù)值最高，固定減排成本的敏感性次之，單位產(chǎn)量減排變動(dòng)成本的敏感性最低。在實(shí)際工作中，企業(yè)應(yīng)根據(jù)本單位的生產(chǎn)能力、生產(chǎn)成本以及市場(chǎng)對(duì)產(chǎn)品的供需情況進(jìn)行各種調(diào)研和測(cè)算，視其是否能達(dá)到目標(biāo)減排利潤(rùn)的要求。如果不能達(dá)到，就應(yīng)針對(duì)影響減排利潤(rùn)高低的各個(gè)因素想方設(shè)法，采取措施，挖掘潛力，以保證目標(biāo)減排利潤(rùn)的實(shí)現(xiàn)，盡可能做出利于減排的生產(chǎn)決策。
結(jié)合敏感性分析來(lái)考察減排決策本量利模型的變量，碳排放權(quán)價(jià)格雖然敏感性系數(shù)較高，但企業(yè)對(duì)該變量的可控性較差。在我國(guó)碳排放權(quán)交易市場(chǎng)新建的初期，排放權(quán)交易的價(jià)格極有可能出現(xiàn)大幅波動(dòng)的狀況，會(huì)給企業(yè)減排決策帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)，但隨著限碳的壓力日益加大，從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看碳排放權(quán)的市場(chǎng)價(jià)格趨勢(shì)會(huì)不斷向上，而碳排放權(quán)的價(jià)格越高，企業(yè)減排的動(dòng)力越大，減排效益越明顯；此外，企業(yè)還可以通過(guò)碳排放權(quán)的遠(yuǎn)期合約交易，固定碳排放權(quán)的成本和收益，規(guī)避其價(jià)格波動(dòng)對(duì)企業(yè)利潤(rùn)的影響。單位減排量和減排成本的可控性較好，是企業(yè)應(yīng)著重考察的因素。不同減排方案的減排效果和減排成本肯定存在差異，但由于單位減排量的利潤(rùn)敏感性系數(shù)顯著高于固定和變動(dòng)減排成本的敏感性系數(shù)，所以企業(yè)在權(quán)衡不同減排方案時(shí)，如果各方案的減排成本差距不大，應(yīng)優(yōu)先考慮減排效果較好的方案。
四、結(jié)束語(yǔ)
我國(guó)碳配額交易機(jī)制的推行，給企業(yè)帶來(lái)新的機(jī)遇和挑戰(zhàn)。在碳配額總量控制和交易的運(yùn)行機(jī)制下，減排活動(dòng)不再僅僅是企業(yè)履行社會(huì)和環(huán)境責(zé)任的外部性需要，而是企業(yè)適應(yīng)低碳發(fā)展、獲取減排利潤(rùn)的內(nèi)部性需要。在碳排放權(quán)交易機(jī)制下，各排放企業(yè)要么更新技術(shù)工藝水平加大減排的力度，要么在市場(chǎng)上購(gòu)買更多的配額以滿足履行配額交付義務(wù)的需要。本文的貢獻(xiàn)在于構(gòu)建了減排成本和收入的本量利模型，闡述了各變量間的數(shù)量依存關(guān)系，從而更加直觀、清晰地反映了減排決策中的利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)路徑和選擇減排方案的衡量標(biāo)準(zhǔn)，為企業(yè)的減排決策提供了一種簡(jiǎn)便易行的分析工具。
（此文榮獲湖南省會(huì)計(jì)學(xué)會(huì)2015年度會(huì)計(jì)科研論文一等獎(jiǎng)）
邵陽(yáng)學(xué)院/劉承智 湖南商學(xué)院/劉伯倫
