企業(yè)要想實(shí)現(xiàn)良好的發(fā)展，其中一項(xiàng)關(guān)鍵因素就是具備穩(wěn)定而流暢的現(xiàn)金流。在當(dāng)前的企業(yè)財(cái)務(wù)管理中，現(xiàn)金流管理逐漸成為整個(gè)企業(yè)資金管理的核心內(nèi)容。在中國破產(chǎn)的企業(yè)中，大多數(shù)企業(yè)是由于資金鏈斷裂所導(dǎo)致。由此，如何保證企業(yè)資金鏈順暢運(yùn)轉(zhuǎn)是一個(gè)非常重要的問題。而作為企業(yè)財(cái)務(wù)工作者，在公司資本運(yùn)作過程中必須有能力來有效控制資金流風(fēng)險(xiǎn)，才能從根本上保證企業(yè)長期存在下去，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)公司投資效益的最大化。
由于企業(yè)經(jīng)營環(huán)境的復(fù)雜性，如何破解融資難題，企業(yè)如何在銀行信貸之外尋找新的資金渠道，改變?nèi)谫Y單一已經(jīng)成為眾多企業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵問題。隨著金融市場改革深化，企業(yè)應(yīng)該轉(zhuǎn)變過分依賴銀行信貸的理念，充分認(rèn)識(shí)多樣的融資產(chǎn)品，設(shè)計(jì)多元的融資方式，開拓低成本融資渠道，全面分享金融改革帶來的紅利。秦正余老師的課程從實(shí)務(wù)工作層面介紹了集團(tuán)企業(yè)現(xiàn)金流管理與控制。秦正余從集團(tuán)資金管理的角度指出，集團(tuán)化企業(yè)的財(cái)務(wù)管理的內(nèi)容應(yīng)不同于單體企業(yè)，不再是作為成本中心或者利潤中心，只關(guān)注成本、利潤，而應(yīng)是投資中心，關(guān)注企業(yè)價(jià)值的增值。其職能不再局限于會(huì)計(jì)核算與監(jiān)督、信息提供、預(yù)算分析等，而應(yīng)包含財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃、資金管理、資本運(yùn)作、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控、業(yè)績管理等重點(diǎn)內(nèi)容。此外，秦正余先生還詳細(xì)地分享了集團(tuán)企業(yè)籌資管理、營運(yùn)資金管理以及投資管理的先進(jìn)理念與創(chuàng)新舉措。
現(xiàn)代市場競爭中，企業(yè)集團(tuán)化趨勢越來越多，集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)管理是集團(tuán)公司整體發(fā)展、資源配置的中心樞紐活動(dòng)。財(cái)務(wù)管理中資金融通通常被比作人體“血液”循環(huán)，“血液”循環(huán)暢通才能保障肌體生命力，同理資金融通才能保障企業(yè)發(fā)展、成長。上海紫江企業(yè)集團(tuán)股份有限公司秦正余副總經(jīng)理兼財(cái)務(wù)總監(jiān)在“集團(tuán)企業(yè)現(xiàn)金流管理與控制”專題中重點(diǎn)以自己豐富的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)和淵博的理論知識(shí)為大家介紹融資的目的、渠道和方式。秦總講到，從集團(tuán)架構(gòu)而言，集團(tuán)公司不再是一個(gè)單體企業(yè)，不應(yīng)被看做簡單的成本中心或利潤中心，而應(yīng)作為是一個(gè)投資中心，財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)應(yīng)以企業(yè)價(jià)值最大化為目標(biāo)而并非成本最小化或利潤最大化。在目前資本市場緊張，經(jīng)濟(jì)處于焦慮和不安時(shí)期，對于集團(tuán)公司如何看待融資問題關(guān)系著企業(yè)發(fā)展、成長。企業(yè)融資問題不僅是為企業(yè)提供資金——“血液”供應(yīng)的問題，更是企業(yè)價(jià)值創(chuàng)造的過程，是企業(yè)價(jià)值評估的基礎(chǔ)。融資是企業(yè)的核心，現(xiàn)代企業(yè)的競爭力就是融資的競爭力。如何能夠“輕松”融到資金，“好的商業(yè)模式、好的思維是不缺錢的”，秦總也如是“輕松”的講。他以鏈家369億市值的評估結(jié)果為例解釋了融資創(chuàng)造價(jià)值的過程，同時(shí)解釋“融資最好小步快跑”的原理；以阿里巴巴 “傍大款”的融資方式解釋“好的商業(yè)模式、好的思維是不缺錢”的思想。
在通過實(shí)例介紹企業(yè)融資觀念的轉(zhuǎn)變后，秦總總結(jié)了籌資管理需要做好的五方面管理工作：一是多渠道籌資，二是低成本融資，三是合理的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，四是良好的市場信譽(yù)，五是集中統(tǒng)一的融資管理體系。作為財(cái)務(wù)領(lǐng)軍人才在籌資過程中應(yīng)關(guān)注世界，捕捉機(jī)會(huì)，勇于創(chuàng)新，盡可能拓寬融資渠道，因?yàn)槎嗲啦攀堑统杀镜幕A(chǔ)條件，可以通過借鑒、學(xué)習(xí)、引進(jìn)、消化等方式來盡可能拓寬融資渠道，在多種融資渠道中可以將各種融資渠道交叉或綜合應(yīng)用，如股權(quán)融資、債券融資、結(jié)構(gòu)融資和貿(mào)易融資、項(xiàng)目融資和政策融資等各種渠道的選自，各種渠道中具體方式的選擇等。企業(yè)融資活動(dòng)必然引起企業(yè)資本結(jié)構(gòu)的變化，對于企業(yè)資本結(jié)構(gòu)秦總給出具體詳細(xì)的建議，當(dāng)企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率處于60%以下時(shí)應(yīng)該相對安全債務(wù)狀況；當(dāng)資產(chǎn)負(fù)債率大于60%時(shí)，最好通過短期借款彌補(bǔ)資金不足，當(dāng)資產(chǎn)負(fù)債率小于40%時(shí)，長短期債務(wù)相結(jié)合，長期借款可多一些。為時(shí)整整一天的學(xué)習(xí)，秦總一方面通過豐富的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)教給大家具體的融資操作方法，另一方面高屋建瓴的建議大家，作為領(lǐng)軍一定要把握宏觀格局，掌握大格局，立足腳下，放眼全世界的格局。
